Инвесторы хотят получить долю в перспективном технологическом бизнесе. Фаундерам нужны деньги на закупку вычислительных мощностей и обучение моделей. Классическое кредитование перегружает стартап долгами на ранней стадии. Классическая продажа доли требует сложной оценки бизнеса, которую невозможно провести до релиза продукта. Мы решаем эту проблему. Наши юристы разрабатывают договоры конвертируемого займа (CLA) специально для проектов в сфере искусственного интеллекта.
Специфика конвертируемого займа для ИИ-стартапов
Разработка ИИ-решений требует значительных затрат на старте. При этом стоимость компании меняется каждый месяц в зависимости от успехов в обучении нейросети. Конвертируемый заем позволяет инвестору дать деньги сейчас, а долю в уставном капитале получить позже при наступлении оговоренных событий.
Стандартный корпоративный договор не подходит ИИ-проектам. Главный актив таких компаний состоит из нематериальных ценностей. Юристы обязаны увязать условия инвестирования с правами на код, архитектуру моделей и наборы данных.
Что мы включаем в договор
- Условия конвертации. Мы прописываем точные триггеры для перевода долга в долю. Триггером служит новый раунд финансирования, достижение финансовых метрик или продажа компании.
- Оценка и скидки. Фиксируем Valuation Cap (предельную оценку стартапа) и Discount (скидку для раннего инвестора). Инвестор получает гарантию защиты своих вложений от размытия.
- Защита интеллектуальной собственности. Связываем выдачу траншей займа с постановкой алгоритмов и датасетов на баланс компании.
- Информационные права. Устанавливаем объем данных о разработке, к которым инвестор получает доступ.
Типовой шаблон из интернета игнорирует специфику прав на нейросети. В результате инвестор теряет долю при следующем раунде, а фаундер утрачивает контроль над собственной технологией.
Стоимость разработки документов
Мы предлагаем понятную структуру ценообразования. Итоговая сумма зависит от юрисдикции и сложности корпоративной структуры.
| Услуга | Срок подготовки | Стоимость |
|---|---|---|
| Договор по праву РФ (для ООО) | 5 рабочих дней | от 70 000 руб. |
| Договор по английскому праву (Кипр, ОАЭ) | 10 рабочих дней | от 150 000 руб. |
| Комплексное сопровождение Seed-раунда | 20 рабочих дней | от 300 000 руб. |
Как мы работаем
Российское законодательство требует строгого соблюдения процедур при заключении договоров конвертируемого займа для ООО. Ошибки в оформлении делают сделку ничтожной.
- Аудит активов. Мы проверяем чистоту прав на текущий код и базы данных стартапа.
- Подготовка Term Sheet. Согласовываем базовые условия сделки между основателями и инвестором. Исключаем скрытые риски.
- Разработка основного договора. Прописываем механику конвертации, обязанности сторон и штрафные санкции.
- Нотариальное оформление. Готовим решения общего собрания участников. Сопровождаем стороны у нотариуса для регистрации факта заключения договора.
Грамотно составленный договор конвертируемого займа позволяет закрыть инвестиционный раунд за две недели. Юридическая чистота сделки прямо определяет итоговую оценку стартапа на следующих этапах привлечения капитала.
Требования законодательства РФ
Долгое время структурировать такие сделки в России было сложно. Сейчас закон прямо разрешает использовать конвертируемый заем для непубличных акционерных обществ и обществ с ограниченной ответственностью. Для ООО сделка требует единогласного решения всех текущих участников и обязательного нотариального удостоверения. Нотариус сам направляет данные в ФНС.
Мы берем на себя взаимодействие с нотариусами и налоговой инспекцией. Ваша команда продолжает писать код. Мы обеспечиваем правовую безопасность инвестиций.